Karabudas ambos os pais são cineastas , e ela cresceu em Paris e Santiago do Chile . Ela começou com o teatro depois do colégio, veio em 1986, na Academia de Teatro , em Estocolmo . Ela estreou no Royal Dramatic Theatre em 1989 como Mariane em "O Avarento" e desde então tem aparecido em várias produções televisivas, variando de suspense para o sit-com . O primeiro filme foi "Vendetta" , em 1995 , o mais recente; dinamarquês "Fighter" estreada em Copenhaga, em 14 de dezembro 2007 .
Karabuda estréia como dramaturgo em 2006 com "The Yellow Wallpaper" no Radio Theatre . Ela tem escrito o roteiro do filme "Mind the Gap" (estreou 16 de fevereiro de 2007), dirigido pelo melhor amigo de Helena Bergstrom . Denize Karabuda tem agora também estréia como diretor com o curta-metragem "Poker Face", uma estréia internacional no Festival de Cinema de Praga (13 de novembro de 2008), que foi incluído na seção de competição.
Desde 1992, Karabuda casada com o diretor William Carlson .