...E a Vaca Foi Para o Brejo

Décio Silveira, um malandro, rouba a maleta de Milan Ruffi, vendedor de produtos agrícolas, dentro de um trem. Com o auxílio involuntário de Polêncio, um caipira do vilarejo de Águas Turvas, Décio se faz passar por Milan, oferecendo um grande negócio, do qual espera grandes lucros, a Satoru, fazendeiro japonês candidato a prefeito na região. Ayume, filha de Satoru, se apaixona por Décio, que prefere afastarse, já que ela está prometida a Takashi, fazendeiro vizinho. Takashi, na festa de lançamento da candidatura de Satoru, grava acidentalmente uma conversa entre Polêncio e Décio, na qual este explica o golpe: a venda de uma falsa vacina que produziria um extraordinário crescimento nos bezerros. Polêncio, sem perceber o golpe com exatidão, procura executar o plano, roubando um bezerro da fazenda de Hilário, fazendeiro rival de Satoru. Descoberto o roubo, Satoru é ridicularizado. Décio e Polêncio fogem e se escondem na fazenda de Hilário, através do qual Décio planeja um novo golpe que não se concretiza, pois termina preso após inúmeras confusões de Polêncio na prefeitura local. Décio acusa Polêncio, mas o verdadeiro Milan, que solicitara ajuda a Satoru, o desmascara. Takashi mostra ao juiz a gravação e inocenta Polêncio. Décio retorna à prisão. Ayume resolve se apaixonar por Takashi.